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投资超70家TOB公司,76%获下一轮融资,IDG资本企业服务投资云图一览!

牛透社 2019-07-15 10:41:40

2017年4月,我们在崔牛会春季论坛上发布了《中国企业服务云图》1.0版本,到11月发布了最新的4.0版本。


在版本迭代的几个月里,我们又发布了第一份中国企业服务投资云图——《华创投资云图》。一窥这家十余年里投出二维火、同盾科技等多家明星企业的老牌投资机构,在云服务领域的投资策略与风格。


中国企业服务市场蓬勃发展,诞生了太多优秀的创业公司。正如我们在梳理华创资本的投资云图时所说,《中国企业服务云图》本身呈现的是行业现状,但对于资本市场来说,他们接下来关注的是什么?每家投资机构各自有着什么样的投资偏好?我们很难从中得知。


作为《中国企业服务投资云图》系列的第二篇,我们将在本文中全面解析IDG资本在企业服务领域的投资布局。


本文写作时间是在2017年下半年,因种种原因未能及时发出,故所有数据统计均截止到2017年。


1


72个已公开披露的企业服务投资项目


IDG资本给人的印象一直是——“不缺钱”。IDG资本于1992年创立于美国波士顿,是全球知名私募股权投资机构,1993年IDG资本进入中国,成为首家进入中国市场的外资投资机构。


经过近30年的发展,公司业务现已遍布欧美及亚太地区,目前在纽约、波士顿、伦敦、北京、上海、香港、首尔、河内等6个国家的15个城市设有办公室,累计管理资产约合200亿美元,投资企业超过700家,其中有150多家通过IPO或者M&A实现退出。


IDG资本投资范围覆盖初创期、成长期、成熟期及并购重组等各个阶段,投资规模从上百万美元到上亿美元不等。


根据网络公开信息整理,其在企业服务领域的投资高达72起(这里指已经公开披露投融资信息的项目),其中包括商汤科技、金山云、找钢网、猪八戒网、纷享销客、同盾科技、Teambition等业内标杆企业。 


(点击文末阅读原文,可下载高清原图)


出于多方考虑,IDG资本部分被投企业的信息没有进行公开披露,本文提到的72家企业均为已公开融资信息的企业。


此外,2010年前,IDG资本在企业服务领域的投资较少,且由于时间相隔较久,对近年的投资策略参考意义不大,故合并到一个时间区间展现。


2


2010年开始关注企业服务,2015年达40起相关投资


根据IDG资本对外透露的信息来看,从2010年开始,机构内部就已经开始关注云计算等细分领域,到2012年正式组建了TOB投资的行业小组。


从2013年开始,IDG资本在企业服务领域的投资大幅增加,2015年达到顶峰,直接投资笔数为40项。当然,这其中包含了对多家企业的持续投资与支持。



IDG资本在企业服务领域的投资数量变化,基本符合国内TOB行业的发展情况。2014年,国内SaaS开始趋于火热,2015年更是被业内人士成为SaaS元年,到2016年资本趋冷,SaaS领域投资大幅减少。


IDG资本本身关注企业服务时间较早,其多位投资人早年间也在不断发声,表明对这一领域的持续看好,对于行业早期的发展有着不小的推动。


2015年这个SaaS元年里,IDG资本首次介入的项目为20个,而在2014年首次介入的项目数也是20个。这一数据在诸多投资机构中也算是较高的, 一定程度上体现出IDG资本本身的投资前瞻性和研究驱动性。



值得一提的是,IDG资本在2014年作为最早的机构投资人投资了人工智能领域的商汤科技,而在2018年4月9日商汤科技宣布完成了6亿美元C轮融资,这是继2017年7月其宣布B轮融资4.1亿美元后,再次刷新全球人工智能领域融资记录,并成为全球最有价值的人工智能平台公司。该项目或将成为IDG资本近年投资里,回报率最高的项目之一。


3


高达76%的被投项目获新一轮融资



结合公开数据来看:IDG资本投资的TOB企业,有高达76%都获得了下一轮融资,仅24%的所投企业尚无公开的下一轮融资消息。


从公开投资数据来看,2017年有10起在TOB领域的投资事项,且被投企业已公开融资消息。其中,有4家企业是首次投资,6起再次投资事项。

  


抛开2017年首次投资的4家企业来看,在过去几年里,IDG资本投资的TOB企业,获得新一轮融资的比例高达79%。(包含IDG资本再次向该企业追加投资)


4


更关注项目早期投资,对看好的项目往往多轮跟投、持续支持


从项目首次介入轮次来看 ,IDG资本往往在项目早期就开始关注并投资。总共72家投资企业中,有62家公司都是在天使轮或A轮融资阶段得到IDG资本的资金支持。



就整体投资轮次来看,IDG资本投资A轮、B轮、天使轮的案例排在前三。很明显,IDG资本在企业服务领域的投资,仍以早中期为主。


这里需要特别指出的是,该统计分析中,包含了IDG资本对多家企业多轮投资的情况。IDG资本参与投资的企业服务公司为72家,但投资笔数就达到了131项。对于他们看好的项目,往往会进行多轮跟投、持续支持。



5


偏爱“CRM/数据服务”领域,多个行业独角兽初长成



从投资领域来看,IDG资本在TOB领域的投资,对于CRM/数据服务尤为偏好,其次则为支撑服务。


在CRM/数据服务领域,IDG资本投出最有名的几家企业莫过于纷享销客、猪八戒网、找钢网、金山云、商汤科技。其中,对于多家企业都进行了连续多轮追加投资。


事实上,从我们发布的《中国企业服务云图》中也能看到,泛CRM领域和协同OA、人力资源三大领域是竞争者最多的,IDG资本在CRM/数据服务领域有着诸多投资布局也就在意料之中了。


6


所投TOB企业主要集中于“北上广”



从投资企业所在地区来看,IDG资本与华创所投项目地域分布相近,前四个省市都分别是:北京、上海、广东、浙江。总部位于北京的TOB创业公司高居榜首。


显然,企业级领域的创业者们还是更倾向于扎根一线城市,不论是业务资源还是招聘人才,都要比二三线城市强上一些。


附:IDG资本2017年首次投资的项目概况


1、海云数据


2013年成立,提供企业级大数据整体运营与分析服务,将大数据应用于分析、决策和预判领域。


2016年11月3日,海云数据发布可视化分析平台图易5.0,图易5.0已具有一定AI 智能,覆盖323 种数据源,651 个API 接口,318729TB 数据量,涵盖20 多种行业。基于图易,海云数据已推出智航顺、智警、金智、医智佳、智胜等细分领域产品。


行业现状:当前正处于人工智能全面爆发的重要时期,在这一关键风口上,各大互联网科技企业都在积极探索人工智能领域。


大数据可视化和可视分析是一种人机融合或者说是人机混合智能关键技术,并且中国在可视化和可视分析领域的研究在亚洲处于第一方阵,其研究成果的落地对于我国人工智能的发展有着巨大的示范效应和推动作用。


2、HanSight瀚思


2014年成立,定位于大数据安全服务商,通过自主知识产权的机器学习引擎与数据处理引擎,帮助客户构建安全智能分析平台。整合各种日志、网络流量与人员行为数据,从而发现未知攻击威胁、保护内部数据资产、抵御恶意交易欺诈等。


2014年,HanSight瀚思曾获得光速安振领投的数百万美元融资,2016年6月,获得恒宝股份领投、南京高科、赛伯乐跟投的3000万人民币的A轮融资。


行业现状:研究报告表明,从2014到2020年,下一代安全市场,尤其是安全智能分析和内部威胁保护,年度增长率都超过30%。到2020年,60%的企业信息安全战略部署会向快速检测和响应倾斜,从‘被动防御’向‘主动智能’升级成为趋势。


2017年上半年安全领域千万到上亿美元巨额的融资,也大多集中在上述领域。


3、微赞


2015年成立,为企业提供基于SaaS的微信公众号运营工具。其针对公众号互动薄弱的缺陷,通过为公众号搭建论坛、直播等体系,为微信公号粉丝提供在线互动交流平台,帮助微信公众号解决用户之间无法互动的痛点,以此增加用户粘性,提高微信公众号的变现能力。


2016年5月,微赞曾获1000万元天使轮融资,投资方为高榕资本和史努克创投。


企业能力:微赞从移动论坛切入市场,庞大的微信生态机遇不小,微赞可以很好的帮助微信公众号与用户互动,提升用户黏性。


根据微赞创始人透露,微赞还将瞄准微博、今日头条等平台,让大V在微博内轻松实现直播购物、打赏、美食制作等,帮助他们轻松完成交易闭环。


4、SpeakIn


2015年成立,创建于美国硅谷,目前总部位于深圳。


SpeakIn是一家声纹识别与身份安全解决方案人工智能公司。目前,SpeakIn已为国内多个地区的公安、金融、社保、安防等机构和知名企业量身定制了多种基于声纹识别的身份安全解决方案。


公司团队核心成员均来自哈佛大学、麻省理工学院、香港科技大学、微软亚洲研究院等国内外顶尖高等学府和科研机构。


主要产品:


Speakin-VoiceID开放平台:可为企业及个人开发者,提供声纹服务的云平台。第三方开发者可以在应用中,通过Key接入声纹云后,轻松实现声纹注册,声纹验证和声纹识别等功能。


Speakin-Pinpoint:基于先进的神经网络算法,使用海量数据训练的声纹特征模型,可为企业提供大范围的数据比对。有效降企业低运营坏账率和业务风险,强化企业风控能力。


Speakin-VoiceNow:为智能设备提供声音的身份鉴权,以及整套带身份的声控方案。


点击下方阅读原文,可下载文中插图的高清原图